Лучшие способы диверсификации по защите капитала на финансовых рынках

Диверсификация бывает нескольких типов, но для трейдеров и инвесторов нужно знать только один из них, тот который поможет им сберечь капиталы. В этом случае под словом диверсификация понимают распределение рисков таким образом, чтобы неудача на одном направлении не ставила под удар весь рабочий капитал. Несмотря на то, что такое общее определение достаточно точно определяет суть явления, однако его применение на финансовых рынках все же остается достаточно обширным в силу разностороннего применения. Так, диверсификация для трейдера будет иметь одну специфику, а для инвестора уже совсем другую. Однако ее использование важно и для того и для другого, поскольку на современных финансовых рынках уже давно действует правило: «Не настолько сложно получить прибыль, насколько удержать ее».

ТОП 3 Forex брокеров в мире:

Finmax

Зарабатывать

На данный момент Finmax - это брокер №1 на рынке Forex. Компанию основали бывшие трейдеры и они на собственном опыте знают, что именно волнует их клиентов - это безопасность депозитов, удобная платформа для торгов на всех возможных устройствах, большой выбор аналитических инструментов и многое другое. Все это решено в Finmax на очень высоком уровне.

Депозит

от 5$

Бесплатное обучение

Да

Репутация

Отличная

Forex Club

Зарабатывать

20 лет на рынке форекс, бесплатное обучение с демо счетом в 50000$, более 200 торговых инструментов, большое количество международных наград - это все о брокере Forex Club.

Депозит

от 5$

Бесплатное обучение

Да

Репутация

Отличная

Alpari

Зарабатывать

Alpari - брокер с мировым именем. За 20-ти летнюю историю Альпари был удостоен многочисленными мировыми наградам за достижения в области финансов. Клиентами Альпари является более 2 миллионов человек, что говорит о доверии к этому брокеру.

Депозит

от 10$

Бесплатное обучение

Да

Репутация

Отличная

Риски трейдинга

Зачастую трейдеры, когда производят создание или отбор торговых стратегий, ставят во главу прибыльность торговой системы, считая, что ее максимальный показатель является основополагающим фактором. Это очень опасный и неверный подход, использование которого оставило разочарованным не одного трейдера. Дело в том, что намного важнее обратить внимание на риски, которые предполагает та или иная торговая система, а вовсе не ее доходность. Только так можно обеспечить себе долгий и стабильный заработок на Форекс или на других финансовых рынках.

Чтобы легко фильтровать торговые стратегии, отсекая наименее эффективные из них, нужно в первую очередь всегда обращать внимание на степень допустимой просадки, а только потом – на их доходность. Перед тем, как использовать разные способы диверсификации, нужно запомнить, что соотношение этих двух важных показателей называют еще фактором восстановления. В английском языке это понятие носит название factor recovery. Суть этого явления состоит в том, чтобы соизмерять прибыльность к рискам, то есть, если система предполагает получение доходности на уровне 50% в год, а уровень допустимой просадки составляет 25%, то factor recovery составит 50% разделить на 25%, что даст в итоге 2.

Научившись высчитывать эту величину, можно легко выбрать из двух систем наиболее эффективную. К примеру, торговая методика, предполагающая 40% прибыли в год и 8% просадки, более предпочтительна для использования, чем другая, где 150% прибыли, но 50% просадка. То есть, чем выше величина factor recovery, тем более надежной должна представать торговая методика или стратегия в глазах ее владельца.

Действительно, саму величину прибыли в денежной форме, а не в процентной, можно увеличить за счет более высокого кредитного плеча, а вот риск в любом случае останется величиной постоянной, так как он является неотъемлемой частью каждой конкретной торговой методики.

Зачем нужна диверсификация

Исходя из вышеописанного, можно подумать, что дела обстоят очень просто. Достаточно лишь вычислить фактор восстановления и выбрать ту методику, у которой он выше. Однако каждый опытный трейдер знает, что одна и та же система не может быть постоянно эффективной, поскольку у финансовых потоков постоянно изменяются условия.

Вот тут и приходит на помощь диверсификация источников. Суть ее весьма проста – трейдеру нужно отобрать не одну торговую стратегию, а несколько наиболее эффективных из них. После этого выделенный для торговли капитал распределяется равномерно между ними. Используя такой подход, трейдер может не бояться, что какая-то одна из методик вдруг даст сбой и увеличит показатель просадки, поскольку этот просчет будет перекрыт прибыльностью других систем. Допустить, что все или даже несколько ранее протестированных стратегий вдруг перестанут работать, уже очень сложно. Даже наоборот, более вероятным предстает сценарий, по которому часть систем не допустят максимально возможной для себя просадки. Получается, что при использовании диверсификации источников в виде распределения средств между несколькими стратегиями, можно значительно снизить риски, в то время как общая прибыльность будет просто усреднена.

Читайте также:

• Как торгуют на Форекс австралийский доллар
• Что такое фракталы и как использовать их в торговле на Форекс

В некоторых случаях диверсификация допускает даже включения в общий портфель одной убыточной стратегии с минимальными рисками. При такой расстановке сил может незначительно снизится общая доходность портфеля, зато значительно меньшим станет допустимый риск, что в целом увеличит итоговую результативность.

Если понять все вышесказанное, может показаться, что достаточно просто соединить в рамках одного инвестиционного портфеля множество различных торговых методик и финансовых инструментов, чтобы сделать риски и вовсе незначительными. И это действительно правильное умозаключение, жаль только, что лишь в теории. Если же попробовать его применить, то трейдеру придется столкнуться с одним неучтенным здесь моментом, а именно – с трудностями корреляции между отдельными составляющими.

Как применять диверсификацию

При работе на финансовых рынках снизить риски, распределив их различными способами, достаточно легко и в зависимости от выбранного подхода различают следующие типы диверсификации:

• между отдельными торговыми системами;
• с учетом различных параметров торговых методик;
• между различными финансовыми инструментами;
• торгуя на разных рынках.

Каждый из этих способов диверсификации заслуживает, чтобы его рассмотреть подробно в отдельности.

Диверсификация средств между торговыми системами

Для построения любой торговой системы используется одна или больше закономерностей, которые свойственны цене или выбранному финансовому инструменту. К примеру, трендовая стратегия предполагает, что какое-то определенное время котировки движутся в заданном направлении внутри ценового канала. Импульсные системы рассчитаны на то, что котировки устремляются с силой в направлении пробоя какого-то значимого уровня и так далее.

Соответственно, если выбрать различные системы, у каждой из которых будет свой оригинальный подход к торговле, то можно значительно снизить общие риски потери вложенных средств. Однако следует внимательно разобраться в принципах работы отдельных стратегий, которые составят торговый портфель, так как вышеприведенные системы, к примеру, основаны на одном принципе, хотя и используют различный подход. Поэтому, если трендовая система принесет убыток, то и импульсная также заставит фиксировать какой-то нанесенный депозиту ущерб, так как обе они предполагают, что в течение какого-то времени цены будут следовать в одну сторону. В таком случае, в портфель будет лучше включить трендовую стратегию и систему, которая наоборот – лучше работает против действующей тенденции.

Тогда, в случае убытка от одной из них, вторая принесет прибыль. Главное, подобрать в портфель побольше таких уравновешивающих друг друга систем.

Диверсификация по настройкам торговых систем

Чтобы лучше понять этот тип диверсификации капиталовложений, можно рассмотреть простой случай. К примеру, трейдер избрал себе для работы простенькую стратегию из класса «трендовые», которая образует торговые сигналы на вход в рынок при пробое важных уровней сопротивления или поддержки. Главные настройки такой системы состоят в количестве свечей, которые берут для расчета значимых максимумов и минимумов. Определив этот параметр, трейдеру останется просто ожидать, когда будет обновлен максимум или минимум, чтобы входить в рынок по направлению ценового движения.

Если для торговли используются инструменты, которые большую часть времени проводят в развивающемся тренде, то можно рассчитывать в итоге на хороший результат, однако цена никогда не следует никаким законам, поэтому будут здесь и ложные сигналы, и ранние выходы, и прочие «радости».

При этом трейдеры обычно народ ленивый и используют они подобную систему с установленными настройками. К примеру, выбирают для отработки тенденции 30 баров и основываясь на получаемой информации, отрабатывают сигналы на вход и выход. Но, если использовать здесь преимущества диверсификации, то эффективность можно повысить в несколько раз.

Для этого достаточно использовать выбранную торговую систему не только в ее каком-то классическом толковании, но и с измененными настройками. Для этого можно анализировать тенденцию не только по 30 барам, но еще и по 10-ти, и по 100. В итоге, разделенная на три варианта стратегия будет работать с трендами разной силы. Самая крупная будет «проглатывать» случайные движения, следуя за основным, в то время как самая быстрая из методик, позволит выходить еще на развитии коррекции, предпочитая зафиксировать, маленькую, но прибыль. Используя такой подход, можно удачно диверсифицировать капитал, так как риски будут распределены более равномерно и если придется терпеть убыток, к примеру, от самой короткой стратегии, то его сгладит 100-баровая система и наоборот.

Но, иногда настройки устанавливаются самым жестким образом и менять их категорически не рекомендуется. Если пришлось иметь дело с такой стратегией, то можно попробовать вместо опций изменить торгуемый таймфрейм.

Обычно все хорошие стратегии дают возможность выстраивать эффективные методики с разными настройками в большом их диапазоне, но все же некоторая ограниченность будет оставаться, так как ее обуславливает сама методика с основой на то или иное свойство рынка. Нужно еще учитывать, что открытие торговых операций сопровождается вынужденными потерями – спрэд, комиссия и так далее. Поэтому попытка поймать короткие движения цены может не дать положительного результата, в то время как долгое «просиживание» в рынке может быть просто не приемлемым для тех, кто предпочитает работать внутри дня

Соответственно, выходит, что диверсификация по настройкам торговых систем обладает ограниченной результативностью, так как настройки не имеют такого уж широкого диапазона применений вследствие определенных рамок, в которых происходят рыночные колебания, что и используется той или иной стратегией для получения прибыли. Получается, что общая эффективность такой диверсификации во многом зависит от той идеи, которая легла в основу выбранной торговой системы. Чем больше она соответствует природе финансовых рынков, тем более безопасной ее можно сделать с помощью распределения рисков.

Диверсификация капитала между разными инструментами

Существует справедливое утверждение, которое гласит, что стоимость разных финансовых инструментов изменяется в различной степени. Это позволяет создать и эффективно использовать новые способы диверсификации. К примеру, котировки JPY зависят сильно от экспорта продукции, USD находится в зависимости от цен на нефть, акции любой компании зависят от степени успешности ее деятельности и так далее. Соответственно, для защиты своего капитала крайне разумным шагом станет диверсификация инвестиционных рисков основанная на приобретении независимых между собой активов.

Однако нужно учитывать, что отдельные группы торгуемых инструментов часто все же находятся в определенной зависимости друг от друга, что обуславливается общностью того экономического фона, в котором все они работают. К тому же, различные ситуации внутри страны и темпы развития ее экономики оказывают влияние на мышление инвесторов и крупных игроков, что также важно учитывать при распределении рисков по различным активам.

Все это накладывает определенные ограничения, да и многие торговые системы хорошо проявляют себя лишь на отдельных торговых инструментах. Например, на фондовом рынке РФ лучшие варианты для вложения средств будут относится естественно к наиболее ликвидным ценным бумагам, в то время, как работать с другими будет невозможно в силу того, что эффективность торговой стратегии испортят большие накладные расходы, обусловленные слабой ликвидностью.

Но не нужно думать, что на широких рынках, где есть огромное многообразие акций или других финансовых инструментов, число наиболее подходящих из них не будет ограничено под использование в выбранной торговой стратегии. Связано это с тем, что невозможно создать абсолютно универсальную стратегию.

Диверсификация капитала по нескольким рынкам

Благодаря современным Интернет-технологиям любой частный инвестор может осуществлять торговлю тем или иным инструментом на разных торговых площадках. Однако для эффективной деятельности здесь желательно наличие достаточно крупного капитала. При небольших вложениях жителям РФ лучше работать на отечественном фондовом рынке, где можно покупать недорого распространенные и перспективные лоты, оплачивая гибкую комиссию.

При наличии более менее крупного капитала его можно обезопасить, торгуя уже на нескольких рынках, добавив в список, к примеру, валютный Forex, фондовые биржи Европы и США, а также других стран, плюс еще можно работать на товарных рынках по всему миру и так далее. Преимущества диверсификации здесь очевидны – расположенные в разных географических зонах товарные рынки практически независимы друг от друга, что позволяет выгодным образом сглаживать на них работу торговых подходов.

Итог

Итак, используя различные способы диверсификации можно добиться от разных торговых систем максимальной результативности, комбинируя их также в своеобразный инвестиционный портфель. Даже при наличии одной стабильной торговой методики можно значительно улучшить ее эффективность, если подойти к делу с умом и систематически отыскивать для нее новые сферы использования. Такой поиск значительно расширяет горизонты возможностей каждого трейдера, который будет ограничен лишь собственной настойчивостью и пределом творческого подхода.